根据《中国商飞市场预测年报》,到2041年中国机队规模将达到8322架,占全球客机机队比例16%,成为全球最大单一航空市场。从航空产业总量上来看,四家航空主机厂2022年航空产品营收总额为1050亿元,按此数据进行静态比较,C919销量达到每年100 架时,将为我国航空产业带来约40%的收入增量。
中国银河:建议“五维度”配置: 1)新域新质, 无人装备领域包括中无人机、航天电子、晶品特装; 雷达/通信/电子对抗核心供应商国博电子和七一二, 军工网络安全供应商邦彦技术; 2)航空/航发产业链,包括航发动力、中航西飞、中航重机、西部超导、中航光电、宝钛股份; 3)导弹/卫星产业链,包括菲利华、新雷能和海格通信; 4)国产化提升受益标的,包括紫光国微和振华风光;5)国企改革对业绩增长改善标的,包括航发控制、国睿科技、航天发展和中航机载。